Les outils de gestion de portefeuille automatisés face aux méthodes d'investissement traditionnelles

Le monde de l'investissement ne cesse d'évoluer, et avec lui, les méthodes et outils pour gérer ses placements. Parmi ces nouveautés figurent les outils de gestion de portefeuille automatisés, qui proposent une alternative aux méthodes d'investissement traditionnelles comme la bourse ou encore les fonds communs de placement. Dans cet article, nous allons comparer ces différentes approches et voir comment elles se distinguent.

Les investissements en actions et ETF

Investir dans des actions en direct est une méthode classique pour qui souhaite se constituer un portefeuille de titres. Pour cela, il convient d'ouvrir un compte-titres auprès d'une banque ou d'un courtier en ligne, puis de sélectionner les entreprises dont on souhaite acquérir les actions. Cette stratégie nécessite une bonne connaissance du marché, ainsi qu'une capacité à analyser les informations financières et à anticiper les mouvements boursiers.

Les trackers, alternative aux fonds communs de placement

Une autre option consiste à investir dans des trackers ou ETF (Exchange Traded Funds), qui sont des fonds indiciels cotés en Bourse. Ils permettent de répliquer la performance d'un indice boursier (comme le CAC 40, le S&P 500 ou encore le MSCI World) simplement en achetant un seul titre. Les ETF présentent l'avantage d'une diversification instantanée, puisqu'ils rassemblent dans un seul produit les actions de plusieurs entreprises.

Les outils automatisés et la gestion pilotée

Face à ces méthodes traditionnelles, les outils de gestion de portefeuille automatisés offrent une alternative intéressante, notamment pour les investisseurs qui souhaitent déléguer la gestion de leurs placements. Ainsi, plutôt que de sélectionner soi-même les titres à acheter ou de s'en remettre aux conseils d'un conseiller financier, on confie cette tâche à un algorithme qui se charge de répartir l'investissement entre différents actifs en fonction d'un profil de risque déterminé.

Le principe du robo-advisor

Ces outils automatisés sont également appelés robo-advisors, car ils combinent les services d'un conseiller financier avec ceux d'un gestionnaire de portefeuille. Le principe est simple : après avoir renseigné certaines informations sur son profil (âge, niveau de revenus, objectifs d'épargne, aversion au risque...), l'algorithme établit une stratégie d'investissement personnalisée et se charge ensuite de gérer le portefeuille en temps réel, en effectuant des achats et des ventes d'actifs pour maintenir une allocation optimale.

Comparaison des différentes approches

Maintenant que nous avons présenté les principales méthodes d'investissement, il est temps de les comparer pour mieux comprendre en quoi les outils automatisés se distinguent. Pour cela, nous allons aborder différents critères :

• Les frais : investir en direct dans des actions ou des ETF engendre généralement des coûts de transaction (frais de courtage) et parfois des frais de compte-titres. Les outils automatisés, quant à eux, facturent généralement des frais de gestion annuels proportionnels aux encours, mais ils peuvent être plus avantageux si l'on compare le coût global (notamment grâce à la réduction des frais liés aux transactions).
• La diversification : un portefeuille composé d'actions individuelles peut manquer de diversification, surtout si l'investisseur ne dispose pas d'une somme importante à placer. Les ETF offrent une meilleure diversification, mais leur sélection reste limitée à certains indices boursiers. Avec un outil automatisé, l'investisseur bénéficie d'une diversification optimale sur plusieurs classes d'actifs.
• L'expertise requise : gérer soi-même son portefeuille d'actions nécessite du temps, des connaissances et une veille constante sur les marchés. Les ETF simplifient cette tâche, mais il convient tout de même de bien comprendre le fonctionnement des indices et leurs évolutions potentielles. L'utilisation d'un outil automatisé réduit considérablement l'effort demandé et permet de bénéficier de l'expertise d'un algorithme et de professionnels de la finance.

Quelle méthode choisir ?

Il n'existe pas de réponse unique à cette question, car le choix dépendra des objectifs, du profil et des préférences de chaque investisseur. Pour les personnes souhaitant s'impliquer activement dans la gestion de leurs placements et ayant une bonne connaissance des marchés, l'investissement en actions ou ETF peut être une solution adaptée.

En revanche, pour ceux qui préfèrent déléguer cette tâche tout en bénéficiant d'une stratégie d'investissement personnalisée et optimisée, les outils de gestion de portefeuille automatisés représentent une alternative intéressante. Ils offrent en effet un accompagnement sur mesure et permettent de profiter des opportunités offertes par les marchés sans avoir à consacrer beaucoup de temps ni d'efforts à la gestion de ses placements.